美國高爐鋼產(chǎn)量占比下降

盡管過去幾十年來美國電爐鋼制造商取得了長足進(jìn)展，但許多行業(yè)觀察家表示，美國將永遠(yuǎn)存在對(duì)高爐的需求。不過，需求的大小取決于電爐生產(chǎn)能力的提升，特別是高級(jí)汽車板的生產(chǎn)。

業(yè)內(nèi)分析師認(rèn)為，美國高爐產(chǎn)量已超過臨界點(diǎn)。他指出，目前美國只有約10-12座高爐尚在運(yùn)行，而20世紀(jì)70年代有100多座高爐，這與世界其他一些地區(qū)的情況相反。美國高爐鋼產(chǎn)量接近2000年的一半，占該國粗鋼總產(chǎn)量的比例從約53%降至約25%。美國高爐生產(chǎn)的鋼材主要應(yīng)用于汽車市場，在家電用鋼、鍍錫板和部分電工鋼領(lǐng)域也占據(jù)一定地位。

環(huán)保趨勢推動(dòng)電爐煉鋼投資

雖然北美高爐的碳足跡在全球居領(lǐng)先地位，但分析師指出，北美高爐的碳排放量往往高于歐洲高爐，在鋼鐵行業(yè)推動(dòng)可持續(xù)發(fā)展的背景下，這并不可取。目前不僅美國的高爐鋼占比在減少，加拿大的高爐鋼占比也在減少，安賽樂米塔爾多法斯科公司（Dofasco）和阿爾戈馬鋼鐵公司都在將高爐轉(zhuǎn)為電爐。但加拿大另一家大型鋼鐵制造商Stelco目前仍希望堅(jiān)持使用高爐。

美國鋼鐵協(xié)會(huì)指出，美國所有的鋼鐵生產(chǎn)商，包括美國鋼鐵公司和克利夫蘭-克利夫斯公司，即美國僅存的兩家綜合鋼鐵企業(yè)都在使用電爐，并在技術(shù)和生產(chǎn)工藝方面不斷改進(jìn)。電爐鋼廠和傳統(tǒng)綜合鋼廠之間需要保持平衡，僅靠回收廢鋼是無法維持經(jīng)濟(jì)增長的，原始鐵素資源始終有市場需求。當(dāng)前，美國高爐煉鋼的廢鋼消耗量占比約為 25%，世界其他地區(qū)的這一比例為10%-15%。

美國鋼鐵制造商已經(jīng)投資擴(kuò)大直接還原鐵（DRI）和熱壓塊鐵（HBI）的使用，這可以降低高爐-轉(zhuǎn)爐鋼廠和電爐煉綜合鋼廠的碳排放。

美國鋼鐵制造商協(xié)會(huì)認(rèn)為，電爐鋼在美國粗鋼產(chǎn)量中所占的比重將繼續(xù)增長，而高爐鋼產(chǎn)量所占的比重將繼續(xù)下降。

分析師表示，電爐的小批量靈活生產(chǎn)大大提高了效率，提升了企業(yè)盈利能力。此外，電爐煉鋼符合當(dāng)前的環(huán)保趨勢，這進(jìn)一步加強(qiáng)了其商業(yè)價(jià)值。

美國鋼鐵制造商協(xié)會(huì)指出，高爐煉鋼廠也一直在提高能效和減少碳排放，但與電爐煉鋼廠的步伐和速度不同。事實(shí)上，美國能源部在其最新的脫碳路線圖中預(yù)計(jì)，到2050年，美國90%以上的鋼鐵生產(chǎn)將通過高爐-轉(zhuǎn)爐流程以外的其他途徑完成，這可能是電爐煉鋼、電爐+DRI煉鋼、氫基煉鋼或尚未看到的其他技術(shù)。

不過，有分析師指出，一些動(dòng)態(tài)因素可能會(huì)影響美國綜合鋼鐵企業(yè)的恢復(fù)能力，包括獲得具有價(jià)格競爭力的氫的能力，以及碳捕集與封存技術(shù)的到位等。克利夫蘭-克利夫斯公司正在俄亥俄州米德爾敦工廠開展氫基煉鋼技術(shù)的早期工作，一旦實(shí)現(xiàn)商業(yè)化，該技術(shù)最終將在其所有煉鋼廠推廣。

電爐生產(chǎn)的先進(jìn)鋼種能否替代同類高爐產(chǎn)品

美國高爐的逐步淘汰將進(jìn)一步證實(shí)鋼鐵行業(yè)在電爐煉鋼技術(shù)的支持下，已經(jīng)開始積極應(yīng)對(duì)社會(huì)和環(huán)境目標(biāo)，成為未來煉鋼的主要途徑。最近投產(chǎn)或預(yù)計(jì)不久將投產(chǎn)的最新型號(hào)的電爐能夠生產(chǎn)出先進(jìn)鋼種，其中包括汽車用鋼等通常只能通過高爐生產(chǎn)的鋼種。

目前全球少數(shù)幾家領(lǐng)先的鋼鐵生產(chǎn)商已經(jīng)開始采用電爐生產(chǎn)汽車用鋼，還可以用于汽車外板。不過，問題在于汽車制造商是否愿意將電爐生產(chǎn)的鋼材用于汽車。如果電爐就能夠滿足所需的鋼材質(zhì)量要求，那么對(duì)高爐生產(chǎn)的鋼材需求會(huì)減少。

美國鋼鐵制造商協(xié)會(huì)預(yù)測，伴隨著可持續(xù)發(fā)展需求，加之更多商業(yè)驗(yàn)證的工藝技術(shù)，綜合鋼鐵生產(chǎn)商將在未來20-30年內(nèi)發(fā)生巨大變化。但克利夫蘭-克利夫斯公司和美國鋼鐵公司目前都在繼續(xù)維持高爐運(yùn)行，特別是美國鋼鐵公司收購大河鋼鐵公司之后，真正將高爐和電爐結(jié)合在一起。雖然克利夫蘭-克利夫斯公司確實(shí)有一些電爐，但主要用于生產(chǎn)厚板、不銹鋼和電工鋼，而不是熱軋板。預(yù)計(jì)在未來五年左右的時(shí)間內(nèi)，該公司可能會(huì)認(rèn)真考慮用電爐取代一座高爐。

此外，2024年3月下旬，為獲得高達(dá)5.75億美元的資金，克利夫蘭-克利夫斯公司就美國能源部工業(yè)演示計(jì)劃的兩個(gè)項(xiàng)目進(jìn)行談判，該計(jì)劃由《兩黨基礎(chǔ)設(shè)施法案》和《通脹削減法案》資助。如果獲得資金支持，該公司將用一座可供氫的DRI工廠和兩座電熔爐（EMF）取代其米德爾敦工廠的現(xiàn)有高爐，并采用四座電氣感應(yīng)板加熱爐取代其巴特勒工廠的兩座天然氣高溫板坯加熱爐。目前尚不確定這些技改項(xiàng)目的實(shí)施計(jì)劃。

美國鋼鐵公司不僅在2023年年底關(guān)閉了花崗巖城工廠的最后一座高爐，而且已經(jīng)表示，位于賓夕法尼亞州的蒙瓦利工廠不再是戰(zhàn)略資產(chǎn)，后期或?qū)㈤e置。

日本制鐵收購美國鋼鐵公司可能對(duì)美國市場帶來影響

另一大問題就是，日本制鐵收購美國鋼鐵公司的提議會(huì)對(duì)美國鋼鐵市場產(chǎn)生什么影響，如果收購失敗又會(huì)產(chǎn)生怎樣的結(jié)果。

關(guān)于這一收購提議的起源，分析師表示，美國鋼鐵公司并非一直在尋求被收購，而是在近幾年真正實(shí)現(xiàn)了扭虧為盈，成為一家非常有價(jià)值的公司之后，收到了幾份收購要約。

此前，日本制鐵已經(jīng)通過其與安賽樂米塔爾公司在阿拉巴馬州卡爾弗特的合資企業(yè)AM/NS Calvert以及在西弗吉尼亞州的合資企業(yè)Wheeling Nippon在美國開展業(yè)務(wù)。如果交易成功，合并后的公司將成為世界第三大鋼鐵生產(chǎn)商。

盡管日本制鐵在資金和技術(shù)上都有很多優(yōu)勢，但這一合并還是遇到了很多阻力，雖然該公司已經(jīng)做出了承諾，但美國鋼鐵工人聯(lián)合會(huì)仍對(duì)工作保障、透明度和勞資協(xié)議的可執(zhí)行性表示擔(dān)憂。

日本制鐵在汽車行業(yè)擁有大量專業(yè)知識(shí)，其目標(biāo)是不斷擴(kuò)大全球鋼鐵產(chǎn)能，但在亞洲地區(qū)則很難做到這一點(diǎn)，如果在美國開展業(yè)務(wù)，美國汽車制造商可能更愿意與其達(dá)成合作，因此，日本制鐵無疑將從此次合并中受益。

日本制鐵在11月6日公布其上半財(cái)年業(yè)績時(shí)表示，盡管遇到了很多阻力，但該公司仍預(yù)計(jì)今年完成對(duì)美國鋼鐵公司的收購。日本制鐵表示，通過此次收購，將滿足美國這個(gè)最大的高檔鋼材市場的需求，并將推動(dòng)自身的全球戰(zhàn)略。

如果日本制鐵的交易失敗，美國鋼鐵公司將采取什么行動(dòng)，業(yè)內(nèi)仍將拭目以待。大多數(shù)行業(yè)觀察家認(rèn)為，反壟斷的影響仍將阻止克利夫蘭-克利夫斯公司收購美國鋼鐵公司，如果日本制鐵都不能收購美國鋼鐵公司，其他外國公司更無法收購美國鋼鐵公司，美國鋼鐵公司最終只能繼續(xù)經(jīng)營其現(xiàn)有的業(yè)務(wù)。

不過，預(yù)計(jì)擬議的收購并不會(huì)影響美國高爐鋼和電爐鋼市場份額之間的平衡。如果電爐鋼廠能夠?qū)⑵囉娩撡|(zhì)量提高到汽車制造商能夠接受的水平，那么高爐鋼廠就會(huì)遇到極大挑戰(zhàn)，但如果這種情況沒有發(fā)生，鑒于汽車行業(yè)的旺盛需求，綜合鋼鐵制造商將繼續(xù)保持優(yōu)勢地位。